時(shí)隔近三年，市場環(huán)境今非昔比,，央行審慎按下重啟鍵,，背后自有深意。
2019年4月17日,，中國人民銀行營業(yè)管理部宣布完成對中電聯(lián)（北京）征信,、愛信諾征信以及歸屬于天眼查的北京金堤征信 3 家機(jī)構(gòu)的企業(yè)征信業(yè)務(wù)經(jīng)營備案，這是央行企業(yè)征信備案通道關(guān)閉三年后首次重啟,。
自2016年中期開始,，除兩家外資機(jī)構(gòu)鄧白氏和益博睿先后于2017年、2018年取得備案外,，內(nèi)資的備案企業(yè)征信機(jī)構(gòu)一直沒有新增,，反而有不少備案企業(yè)因?yàn)殚L期未實(shí)質(zhì)性開展征信業(yè)務(wù)或業(yè)務(wù)調(diào)整，主動或被動注銷了資質(zhì),。公開數(shù)據(jù)顯示,，2013年《征信管理?xiàng)l例》頒布至今僅136家機(jī)構(gòu)獲得備案許可，而據(jù)不完全統(tǒng)計(jì),，已有約20家企業(yè)注銷了企業(yè)征信業(yè)務(wù)備案,。
時(shí)隔近三年，市場環(huán)境今非昔比,，央行審慎按下重啟鍵,，背后自有深意。
1,、被暫停的三年
我國征信體系建設(shè)起步于2006年,，是從設(shè)立央行征信中心開始的，但對征信業(yè)來說,，2013年是一個更加重要的年份,。這一年3月，國務(wù)院發(fā)布《征信業(yè)管理?xiàng)l例》,，同年12月,，央行出臺《征信機(jī)構(gòu)管理辦法》，征信業(yè)發(fā)展進(jìn)入法制軌道,，接下來的2014年,，央行各分支機(jī)構(gòu)正式開展企業(yè)征信機(jī)構(gòu)備案工作。
這一年,，恰好是中國互聯(lián)網(wǎng)金融呈井噴式發(fā)展的一年,。
雖然征信行業(yè)相對小眾，但在狂飆突進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)金融和消費(fèi)金融的刺激之下,，征信行業(yè)得到了前所未有的關(guān)注,。
一邊是互金狂潮中,，對風(fēng)控和征信服務(wù)的需求暴漲，另外一邊,，央行征信中心的定位是非贏利,、非市場化的，數(shù)量龐大且個性化,、多元化的征信服務(wù)需求理應(yīng)由獨(dú)立的商業(yè)機(jī)構(gòu)來滿足,。在此背景下，大數(shù)據(jù)公司,、新金融機(jī)構(gòu)紛紛加入進(jìn)來,，成為征信領(lǐng)域玩家。相比個人征信牌照,，企業(yè)征信采用備案制,，門檻更低，也使得眾多機(jī)構(gòu)涌向企業(yè)征信市場,。
雖然直到2018年，央行才向百行征信發(fā)出第一張個人征信牌照,，獲得企業(yè)征信業(yè)務(wù)備案的機(jī)構(gòu)亦不過百余家,，但央行征信管理局局長萬存知曾公開表示，工商注冊企業(yè)名稱和經(jīng)營范圍含信用,、信用管理,、征信字樣的有50多萬家，風(fēng)口的熱度由此可見一斑,。
對數(shù)據(jù)的渴求讓征信行業(yè)一度陷入野蠻生長的狀態(tài),。部分征信公司和數(shù)據(jù)公司不惜從黑市購買數(shù)據(jù)，甚至雇傭黑客盜取數(shù)據(jù),，形成了一條完整的數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈,。利益驅(qū)使之下，黑市中流轉(zhuǎn)的數(shù)據(jù)被注水甚至刻意污染,，在此基礎(chǔ)上建立起來的所謂“大數(shù)據(jù)征信”價(jià)值幾何無從談起,。
由于企業(yè)信息安全化程度更高，征信機(jī)構(gòu)很難像買賣個人數(shù)據(jù)一樣獲取企業(yè)數(shù)據(jù),。有限的數(shù)據(jù)來源,、數(shù)據(jù)孤島以及商業(yè)模式不清等問題匯聚在一起，讓諸多涉足企業(yè)征信市場的機(jī)構(gòu)漸漸從征信行業(yè)遍地黃金的美夢中醒過神來,。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管加強(qiáng),，加之一些獲得央行企業(yè)征信備案資質(zhì)的機(jī)構(gòu)在商業(yè)模式上“跑偏”，央行開始加強(qiáng)對企業(yè)征信機(jī)構(gòu)的監(jiān)管,，逐漸收緊備案審批,，最終為內(nèi)資企業(yè)征信機(jī)構(gòu)的備案按下了近三年的暫停鍵,。
2、掘金公開數(shù)據(jù)
三年之后,，央行企業(yè)征信備案通道重啟,，從首批三家備案企業(yè)的背景可以看出監(jiān)管的導(dǎo)向：中電聯(lián)征信由中國電力企業(yè)聯(lián)合會100%控股，掌握大量電力行業(yè)數(shù)據(jù),；愛信諾征信由航天信息100%控股,，航天信息有過千萬的企業(yè)用戶和長達(dá)17年的稅務(wù)數(shù)據(jù)沉淀；全資控股金堤征信的天眼查收錄了1.8億家社會實(shí)體信息,，包含300多種數(shù)據(jù)維度,，并且可以實(shí)現(xiàn)信息全量實(shí)時(shí)更新。
值得注意的是,，與中電聯(lián),、愛信諾不同，天眼查是目前136家備案企業(yè)中唯一一家只采用公開信息的大數(shù)據(jù)科技公司,，數(shù)據(jù)來源主要是企業(yè)工商信息,、企業(yè)商標(biāo)信息庫、公開的訴訟信等數(shù)據(jù)庫,，再通過算法挖掘海量公開數(shù)據(jù)的價(jià)值,，梳理數(shù)據(jù)背后的關(guān)系。其CEO柳超曾表示,，從數(shù)據(jù)動作和價(jià)值創(chuàng)造來看,，公開數(shù)據(jù)比私有數(shù)據(jù)有更高的用戶價(jià)值創(chuàng)造空間。在產(chǎn)品化階段,，公開數(shù)據(jù)由于不存在“數(shù)據(jù)孤島”問題,，通過深度挖掘和連接，能產(chǎn)生更高的用戶價(jià)值,。
其實(shí),，在數(shù)據(jù)黑產(chǎn)盛行的同時(shí)，國家也在大力推進(jìn)政府信息公開,。國務(wù)院早在2007年就發(fā)布了《中華人民共和國政府信息公開條例》,，2008年5月1日起正式施行。
柳超認(rèn)為,，國內(nèi)的政府?dāng)?shù)據(jù)公開有一個很好的頂層規(guī)劃,，公開數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上的商業(yè)化變現(xiàn)大有可為。成立于2014年的天眼查多年來也的確做到了只采用公開數(shù)據(jù),，并通過數(shù)據(jù)采集,、數(shù)據(jù)清洗、數(shù)據(jù)聚合,、數(shù)據(jù)建模打造數(shù)據(jù)產(chǎn)品,，可視化呈現(xiàn)復(fù)雜的商業(yè)關(guān)系,，為個人、企業(yè),、政府提供大數(shù)據(jù)解決方案,。
這或許從側(cè)面反映出了央行授權(quán)企業(yè)征信備案的門檻：要么基于強(qiáng)大的行業(yè)背景享有獨(dú)特的數(shù)據(jù)優(yōu)勢，要么基于超強(qiáng)的技術(shù)優(yōu)勢擁有開發(fā)高價(jià)值征信產(chǎn)品的潛力,。而一家以“只采用公開信息”著稱的大數(shù)據(jù)科技公司成為央行重啟企業(yè)征信備案后的首批機(jī)構(gòu),，似乎在有意無意間也折射出了一種態(tài)勢：如何利用最基礎(chǔ)的數(shù)據(jù)和高超的算法，建立符合商業(yè)需求的模型和系統(tǒng),，是企業(yè)應(yīng)當(dāng)探討的發(fā)展方向,。
總的來說，無論是引進(jìn)鄧白氏,、益博睿這樣的境外征信巨頭,，還是授權(quán)具備硬實(shí)力的內(nèi)資機(jī)構(gòu)，抑或是逐步剔除不合規(guī)的企業(yè)征信機(jī)構(gòu)——種種跡象都顯示,，企業(yè)征信的低門檻時(shí)代一去不復(fù)返,，整個行業(yè)面臨洗牌，央行對征信的監(jiān)管也更加有導(dǎo)向性,。
3,、服務(wù)小微企業(yè)
重啟企業(yè)征信備案，還有更深一層用意,。
2018年6月底,，央行和全國工商聯(lián)聯(lián)合召開民營企業(yè)和小微企業(yè)金融服務(wù)座談會,，探討小微企業(yè)融資難問題,，信用體系建設(shè)被視作緩解小微企業(yè)融資難融資貴的重要措施。如果能夠幫助銀行等金融機(jī)構(gòu)獲得完整,、準(zhǔn)確的小微企業(yè)信用信息,，解決信息不對稱的矛盾，就能從根本上化解小微企業(yè)融資難題,。
實(shí)現(xiàn)這個目標(biāo)的路徑之一是鼓勵細(xì)分領(lǐng)域的企業(yè)進(jìn)入征信行業(yè),。小微企業(yè)財(cái)務(wù)信息不充分，但企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營狀況可以在稅務(wù),、海關(guān),、電力等替代性數(shù)據(jù)中反映出來，對這些獨(dú)有的數(shù)據(jù)信息進(jìn)行批量化處理,，加工成數(shù)據(jù)產(chǎn)品,，能夠?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)的投資決策服務(wù)。愛信諾,、中電聯(lián)皆屬此類,。
路徑之二是在企業(yè)征信領(lǐng)域扶持起幾家實(shí)力強(qiáng),、權(quán)威性高的龍頭機(jī)構(gòu)，提高金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)控審查效率,。從發(fā)展軌跡來看,，天眼查無疑是一個“潛力型選手”。
天眼查于2017年3月完成由國家中小企業(yè)發(fā)展基金領(lǐng)投的1.3億元人民幣A輪融資,，是企業(yè)信用信息查詢領(lǐng)域的頭部玩家,，也是行業(yè)內(nèi)唯一取得備案資格的企業(yè)。數(shù)據(jù)顯示,，截至2019年2月,，天眼查企業(yè)客戶累計(jì)6.48萬家，其中,，小微企業(yè)為2.08萬家,，占比32%。2018年,，天眼查逆勢增長,，實(shí)現(xiàn)盈利。
更重要的是,，在助推小微企業(yè)融資這件事上,，天眼查已經(jīng)積累了不少經(jīng)驗(yàn)。據(jù)悉,，天眼查的客戶包括了以中小企業(yè)金融服務(wù)作為發(fā)展重點(diǎn)的大型國有及民營銀行,，通過全面展示企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)信息，真正有發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)更易通過風(fēng)險(xiǎn)審查,，獲得銀行貸款,。天眼查還為部分券商的首發(fā)上市、并購重組,、投資銀行等業(yè)務(wù)提供了專業(yè)級查詢與檢索功能,，實(shí)現(xiàn)了人工難以完成的海量查詢和深度挖掘，促進(jìn)了中小微企業(yè)的融資,。
用人難是小微企業(yè)面臨的另一困境,。在招聘平臺上，天眼查提供的企業(yè)信息使得應(yīng)聘者能夠全方位了解目標(biāo)企業(yè)的詳細(xì)信息,，減少人才和企業(yè)之間的不信任,，加快人才向優(yōu)質(zhì)小微企業(yè)的流動。
明確的監(jiān)管導(dǎo)向,、已被驗(yàn)證的技術(shù)實(shí)力,，加上充分的創(chuàng)新空間，企業(yè)征信市場已經(jīng)向以天眼查為代表的大數(shù)據(jù)科技公司敞開了大門,。正如征信巨頭益博睿所說：“數(shù)據(jù)有改變生活的力量,，我們的數(shù)據(jù)和分析幫助民眾,、企業(yè)和機(jī)構(gòu)……打造更好的商業(yè)成功和建立更為強(qiáng)壯的客戶關(guān)系。”大數(shù)據(jù)時(shí)代,，擁有核心能力的公司將在征信市場發(fā)揮巨大能量,，但其未來將不止于征信。